이러한 슈퍼차저 기술 주식은 여전히 매력적인 밸류에이션으로 거래되고 있습니다
존 발라드 - 2024년 11월 24일 오후 8시
놀라운 상승세에도 불구하고, 블랙웰 AI 컴퓨팅 플랫폼 출시를 앞두고 엔비디아 주가는 여전히 매력적으로 보입니다.
대만 반도체는 글로벌 칩 공급에서 중요한 역할을 하는 AI 수요의 혜택을 받을 수 있는 가장 좋은 방법 중 하나이며, 인공 지능(AI)에 대한 수요가 주요 칩 주식에 상당한 상승을 주도하고 있습니다.
이들 기업은 이 기술을 채택하는 데 중추적인 역할을 하고 있으며, 투자자들이 수익을 창출할 수 있는 기회는 여전히 남아 있습니다.
Statista는 2024년 AI 칩 시장이 30% 이상 성장할 것으로 예상하며, 이는 전체 반도체 산업의 16% 성장을 크게 앞지르고 있습니다.
이 기회에 이익을 얻을 수 있는 최고의 주식 두 가지를 소개합니다.
1. 엔비디아
이 글을 쓰는 시점에 엔비디아 Nvidia (NVDA -3.22%)의 주가는 현재까지 186% 상승했지만, 이러한 호실적에도 불구하고 투자자들은 이 기회를 놓쳤다고 느끼지 않아야 합니다.
이 회사의 최신 수익 보고서에 따르면 그래픽 처리 장치(GPU) 분야에서 이 선두주자의 수요 추세가 강세를 보이고 있으며, 이 추세는 2025년까지 이어질 것으로 예상됩니다."라고 젠슨 황 CEO는 말했습니다.
회계연도 3분기에는 매출이 전년 동기 대비 94% 급증하여 자체 가이던스를 상회하여 350억 달러에 달했습니다.
투자자들이 현재 생산 중인 블랙웰의 새로운 AI 컴퓨팅 플랫폼인 블랙웰을 기다리는 동안, 엔비디아의 호퍼 칩에 대한 수요가 여전히 높다는 것은 고무적인 일입니다.
엔비디아는 이번 분기에 H200 칩 판매량이 크게 증가하여 회사 역사상 가장 빠른 제품 생산량을 기록했다고 보고했습니다.
블랙웰은 내년에 성장의 주요 촉매제가 될 것입니다.
CFO 콜렛 크레스는 "블랙웰의 수요는 놀랍고, 우리는 고객이 우리에게 가하는 놀라운 수요를 충족하기 위해 공급을 확대하기 위해 경쟁하고 있습니다."라고 말했습니다.
이는 칩이 아니라 현재 고성능 컴퓨팅의 주요 트렌드 중 하나인 생성형 AI 워크로드에 필요한 컴퓨팅 성능을 제공하기 위해 다양한 유형의 칩을 포함하는 맞춤형 컴퓨팅 플랫폼입니다.
벤치마크 테스트를 기반으로 블랙웰은 호퍼 기반 칩보다 2.2배 높은 성능을 제공할 수 있습니다.
일부 투자자는 주식의 시가총액 3조 5,000억 달러를 보고 비싸다고 생각할 수 있지만, 주가를 월스트리트의 수익 추정치와 비교하면 회사의 가치는 합리적인 것으로 보입니다.
향후 몇 년 동안 컨센서스 애널리스트 추정치에 따르면 회사의 수익은 연간 37%의 성장률을 기록할 것으로 예상됩니다.
내년 수익 추정치의 34배에 달하는 주가가 거래되기 때문에 주식은 여전히 투자자들에게 시장을 강타하는 수익을 제공할 수 있습니다.
2. 대만 반도체 제조
대만 반도체 제조 Taiwan Semiconductor Manufacturing (TSM -0.61%)의 주가는 작년에 비해 91% 상승했습니다.
이 회사는 엔비디아 및 기타 칩 회사를 위한 칩을 생산하기 때문에 고성능 컴퓨팅 분야에서 동일한 수요 추세의 혜택을 받고 있습니다.
3분기 매출은 전년 동기 대비 36% 성장했으며, 높은 마진으로 인해 수익이 54% 증가하는 등 수익성이 더욱 커지고 있습니다.
TSMC는 이번 분기의 호조를 투자자들이 예상했던 것보다 더 강력한 AI 관련 수요 덕분이라고 설명했습니다.
경영진은 AI 서버 칩의 매출 기여도가 올해 3배 증가할 것으로 예상했습니다.
웬델 황 CFO는 3분기 실적 발표에서 "강력한 구조적 AI 관련 수요가 지속됨에 따라 고객의 성장을 지원하기 위해 지속적으로 투자하고 있습니다."라고 말했습니다.
이 회사는 나중에 출시될 수요에 대비해 오늘 투자해야 하므로 연간 자본 지출이 300억 달러 이상으로 증가할 것으로 예상한다는 것은 좋은 신호입니다.
이 회사는 전 세계 칩 공급에서 중요한 역할을 담당하고 있습니다.
카운터포인트 리서치에 따르면 2024년 2분기에는 전 세계 파운드리 시장의 62%를 점유했으며, 지난 2년 동안 시장 점유율이 소폭 증가했습니다.
향후 10년간 AI 서버에 대한 투자가 크게 증가할 것으로 예상되는 TSMC의 미래는 밝습니다.
주가는 2024년 예상치에 27달러, 내년 컨센서스에 21.5달러의 선물 주가수익비율로 거래되고 있습니다.
애널리스트들이 연간 31%의 수익 성장을 예상하고 있는 가운데 TSMC 주식은 여전히 견조한 매수 포지션입니다.